Один из крупнейший в мире поставщиков медицинского оборудования и принадлежностей Medline Industries планирует провести в США IPO на $5 млрд. Базирующийся в Китае разработчик технологий для роботакси Pony AI отложил листинг в США на неделю из-за проблем с регулятором. В Европе открывается новое окно для первичных предложений технологических стартапов. Что нового произошло на рынке IPO за неделю — рассказываем в нашей подборке.
Что стало известно о будущих размещениях
— Поставщик медицинских товаров Medline Industries намерен в 2025 году провести IPO в США и привлечь более $5 млрд, сообщил Reuters со ссылкой на источники. Medline, которую её нынешние акционеры Blackstone, Carlyle и Hellman & Friedman приобрели в 2021 году в рамках сделки объёмом в $34 млрд, является одним из крупнейших в мире производителей и дистрибьюторов медицинских инструментов, таких как хирургическое оборудование, перчатки и лабораторные приборы.
— Японский производитель микросхем Kioxia, отменивший листинг в октябре, планирует дебютировать на Токийской фондовой бирже в середине декабря с оценкой около 750 млрд иен ($4,8 млрд), написал Nikkei Asia. Kioxia, ранее известная как Toshiba Memory, пострадала от спада на рынке чипов памяти. Консорциум инвесторов во главе с Bain Capital приобрёл контрольный пакет акций Kioxia у Toshiba шесть лет назад за 2 трлн иен ($18 млрд по курсу на тот момент). По данным Bloomberg, Bain владеет 56% компании, Toshiba — 41%, Hoya — 3%.
— Китайская служба экспресс-доставки SF Holding, одна из крупнейших в Азии, начала приём заявок на участие в IPO на сумму около $800 млн в Гонконге. В случае успеха листинг станет вторым по величине в городе в этом году, отметила The Wall Street Journal. Акции SF уже котируются на Шэньчжэньской фондовой бирже. SF предлагает акции в ценовом диапазоне 32,3–36,3 гонконгского доллара, что эквивалентно $4,15–4,66. Итоговая цена размещения будет определена 25 ноября, начало торгов запланировано на 27 ноября.
— Немецкая компания по заказу и доставке еды Delivery Hero намерена привлечь около $1,5 млрд долларов в ходе IPO своей ближневосточной «дочки» Talabat. Компания установила ценовой диапазон акций на уровне 1,5–1,6 дирхама ОАЭ ($0,41–0,44). Это соответствует оценке Talabat примерно в $10 млрд. Talabat работает в ОАЭ и в ряде других стран Ближнего Востока и Северной Африки. Торги акциями начнутся 10 декабря.
Результаты недавних IPO
— Французский ИИ-стартап LightOn сообщил об успешном проведении IPO на бирже Euronext Growth в Париже. Рыночная стоимость LightOn составила 62 млн евро, хотя стартап изначально рассчитывал на 50 млн евро. Компания создает большие языковые модели (LLM) для искусственного интеллекта предприятий и учреждений. Среди её клиентов — производитель комплектующих для авиации Safran и космическое командование ВВС Франции. Торги акциями начнутся 26 ноября под тикером ALTAI-FR.
Кто отменил или отложил IPO
— Базирующийся в Китае разработчик технологий для беспилотных автомобилей Pony AI отложил IPO в США до следующей недели. По словам источников Bloomberg, стартап «разбирается с вопросами регулятора». Компания на этой неделе увеличила предполагаемый объём размещения с 15 млн до 20 млн американских депозитарных акций (ADS) и теперь планирует достичь оценку в размере до $4,55 млрд. Поучаствовать в IPO Pony AI планирует глобальный сервис такси Uber: он хочет купить бумаги на более чем $10 млн, сообщили источники Bloomberg.
Другие важные новости из мира IPO
— Финансирование европейских технологических стартапов в 2024 году не достигнет уровня прошлого года, однако окно для новых листингов снова открывается, сообщила в своём докладе венчурная компания Atomico. За последние четыре года число IPO технологических компаний в Европе сократилось: в 2024 году их было всего 11 (на данный момент) — это самый низкий показатель за десятилетие, утверждает Atomico. Вместе с тем, она выявила более 100 потенциальных кандидатов на IPO, которые находятся на «необходимом уровне или близки к нему по масштабу и зрелости».
— Руководитель отдела инвестиционно-технологического банкинга JPMorgan Мадху Намбури насчитал около 750 «качественных компаний» в одной только сфере технологий, которые хотят провести IPO. По его словам, это «большой задел», так как обычно в год на биржу выходят 60–70 таких компаний.
— Крупные девелоперы в Гонконге впервые за многие годы стали вкладывать деньги в восстанавливающийся рынок IPO, написал Bloomberg. Так, Sino Land миллиардера Роберта Нга может стать одним из крупнейших инвесторов IPO «китайского FedEx» — SF Holding, который начал букбилдинг на этой неделе. Объём листингов в Гонконге в последние месяцы растёт после спокойного 2023 года. По данным Bloomberg, объёмы привлечения средств выросли на 92% в этом году — до $9,1 млрд.
